La Reserva Federal (FED) baja las tasas de interés, lo que provoca el aumento de activos globales, el mercado de criptomonedas podría enfrentar nuevas oportunidades

La Reserva Federal (FED) anunció recientemente que reducirá el rango objetivo de la tasa de fondos federales en 50 puntos básicos a 4.75%-5.00%, iniciando oficialmente un nuevo ciclo de reducción de tasas. Esta medida marca el inicio de una nueva fase de flexibilización de la liquidez global, lo que tendrá un profundo impacto en los mercados de activos de todo tipo.

Afectado por la reducción de tasas de interés, los mercados bursátiles globales se elevaron en general. El S&P 500 y el índice Dow Jones alcanzaron nuevos máximos históricos, mientras que los mercados de Asia-Pacífico se destacaron especialmente. Varios índices, como el DAX alemán, el Sensex30 de India, el JKSE de Indonesia y el STI de Singapur, también alcanzaron nuevos máximos, reflejando la confianza de los inversores en el entorno de inversión después de la reducción de tasas.

El mercado de criptomonedas también se beneficia de esta ola de reducción de tasas. El precio de Bitcoin supera los 66000 dólares, mostrando un fuerte impulso de subida. Según la experiencia histórica, a menos que sea una reducción de tasas de emergencia para hacer frente a una recesión, las reducciones de tasas preventivas suelen impulsar un mercado alcista de activos globales, al mismo tiempo que provocan una depreciación del dólar. Esta reducción de tasas se considera una típica reducción de tasas preventiva, y hay razones para creer que seguirá impulsando el aumento de los precios de los activos.

Es importante señalar que la reacción del mercado ante la reducción de tasas no es uniforme. Algunos inversores apuestan por una recesión, algunos negocian la reducción de tasas, mientras que otros siguen optimistas sobre temas populares como la IA. A pesar de las diferencias, en general, el mercado está disfrutando de los beneficios que trae la flexibilización de la liquidez.

En el ámbito de las criptomonedas, los datos del ETF de Bitcoin muestran que el sentimiento de los inversores ha mejorado. Tras la reducción de tasas de interés, varias instituciones como BlackRock, Fidelity y ARK han aumentado significativamente sus participaciones en el ETF de Bitcoin. El ETF de Ethereum también ha experimentado una rara entrada neta continua desde su lanzamiento, lo que demuestra que el interés de los inversores en los activos encriptados está en aumento.

El último informe de investigación de BlackRock titulado "Bitcoin: una herramienta de diversificación de riesgos única" ha llamado la atención. El informe señala que, a pesar de la alta volatilidad de Bitcoin, sus factores de riesgo y retorno son esencialmente diferentes de los activos de alto riesgo tradicionales. Muchos inversores ven a Bitcoin como una herramienta potencial para cubrir el riesgo del dólar y los problemas de deuda de Estados Unidos.

En el contexto de la creciente tensión geopolítica global y la preocupante situación de la deuda y el déficit en Estados Unidos, el bitcoin podría convertirse en una herramienta de diversificación de riesgos cada vez más única. Tiene el potencial de ayudar a los inversores a enfrentar factores de riesgo fiscales, monetarios y geopolíticos en sus carteras. Esta perspectiva podría convertirse gradualmente en un consenso entre los inversores globales.

Con la llegada del ciclo de flexibilización de la liquidez, los activos globales muestran una tendencia general a subir. En un entorno de flexibilización del dólar, los inversores no necesitan preocuparse en exceso por el problema de la distribución desigual de la liquidez. Por lo tanto, en la situación actual, una asignación moderada de encriptación podría ser una decisión sabia, ya que permite disfrutar de los beneficios de la flexibilización de la liquidez y, al mismo tiempo, eludir en cierta medida los riesgos derivados de los problemas de deuda de Estados Unidos.