Solv Protocol: BTCFiエコシステムにおけるステークの抽象層と流動性メカニズムの探求

Solv Protocolは2020年に設立され、オンチェーン金融ツールの創造と利用のハードルを下げ、暗号分野に多様な資産クラスと収益機会をもたらすことを目的としています。このプロジェクトは、金融権利証書に関連するNFTの発行と取引に焦点を当てています。2024年、BTCFiのトラックが進化する中で、Solv ProtocolはBTCFiに重心を置き、全チェーン収益ビットコイン資産SolvBTCを創出し、ビットコイン保有者に新たな機会と可能性を提供しつつ、効率的なBTCFiエコシステムを構築しました。最近、Solv Protocolはステーク抽象層(SAL)を発表し、クロスチェーンのビットコインステークプロセスを簡素化および標準化し、ビットコインステークシーンの複雑さを抽象化し、ユーザーと開発者が迅速に採用できるようにしました。

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プロジェクト基本情報

###基本情報

ウェブサイト:

ツイッター:

上线時間:2021年6月メインネットがローンチされ、Solv Protocolはトークンを発行していません。

プロジェクトチーム

Ryan Chow: 共同創設者。北京外国語大学を卒業し、北京優赞科技で共同創設者を務め、ブロックチェーン技術を自動車業界のデータベースに応用することに取り組んでいます。また、Singularity Financialで金融アナリストとしてブロックチェーン技術の統合と金融規制を研究しました。

Will Wang: 共同創設者。"ERC-3525: 半均質化トークン標準"を創造した。彼は金融IT分野で20年の経験があり、世界最大のオープンプラットフォームと分散技術に基づく銀行業務システムの設計と開発を主導した、"中関村20周年顕著貢献賞"の受賞者である。

孟岩: 共同創設者。以前はCSDNの副社長を務めており、さらに彼はCrypto業界内のアクティブなKOLでもあります。

###ファイナンス

Solv Protocolは、3回の資金調達を通じて約2900万ドルを集めました。

エンジェルラウンド

• 2020年11月10日、当社は、Laser Digital、UOB Ventures、Mirana Ventures、ApolloCrypto、Hash CIB、GeekCartel、ByteTrade、Matrix Partners、BincVentures、Emirates Consortiumが共同で主導する600万ドルのエンジェルラウンドの資金調達を完了したと発表しました。

シードラウンド

• 2021年5月8日、200万ドルのシードラウンドの資金調達を完了したと発表、投資はBinance Labsによるもの。

• 2021年8月30日、Blockchain Capital、Sfermion、Gumi Cryptos Capital、DeFi Alliance、Axia 8 Ventures、TheLao、CMSholdings、Apollo Capital、Shima Capital、SNZ Holding、 スパルタングループなど。

• 2023年8月1日、Laser Digital、UOB Venture Management、Mirana Ventures、Emirates Consortium、Matrix Partners China、Bing Ventures、Apollo Capital、HashCIB、Geek Cartel、 Bytetradeラボなどの機関投資家。

####戦略ラウンド

• 2024年10月14日、Laser Digital、Blockchain Capital、OKX Venturesが参加する1,100万ドルの戦略的資金調達ラウンドの終了を発表しました。

3ラウンドの資金調達の過程で、Solv Protocolは2900万ドルを調達し、Binance Labs、Blockchain Capital、Laser Digital、Matrix Partners China、OKX Ventures、その他の有名な投資機関が多額の投資を行っており、資本分野でのSolv Protocolの将来の発展についてまだ非常に楽観的であることを示しています。

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開発力

2020年にSolv Protocolが立ち上げられました。プロジェクトの発展における重要なイベントは、表の通りです:

Solv Protocolのプロジェクト開発における重要なイベントを見ると、Solv Protocolは常にオンチェーン金融ツールの創造と使用のハードルを下げる方向に努力しており、これによりSolv ProtocolはBTCFiトラックが登場した後、迅速にBTCのカプセル化資産SolvBTCを発行し、BTCを基にしたLST市場を迅速に占領することができました。Solv Protocolが様々な重要な技術ノードを実現するタイミングを見ると、プロジェクト技術の開発を予定通りに完了しており、Solv Protocolの技術チームの実力の強さが伺えます。

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実行モード

BTCはCrypto業界で最大の資産で、市場価値は1.3兆ドルを超えていますが、長い間BTCの保有者は単純にBTCを保有しているだけで、ETHのようにその潜在的な価値を解放していませんでした。そこでSolv ProtocolはBTCステークを通じて1.3兆ドルのBTC資産の潜在能力を解放することを提唱しています。Solv Protocolは2024年にプロジェクトの重点をBTCFiに移し、全チェーン収益BTC資産SolvBTCを発表しました。これにより、BTCの質押流動性を解放することができ、最近ではStaking Abstraction layer(SAL)質押抽象層の概念も発表し、Solv ProtocolがBTCの流動性を集約し始めたことを示しています。

一体化ステークプラットフォーム

Solv Protocolのアーキテクチャにおいて、ステークのプロセスを4つの重要な役割に分解し、統合されたプラットフォームアーキテクチャを通じてそれらを密接に結びつけます:

• LST 発行者 (LST Issuers): ビットコインに連動した流動性収益トークン(LST)を作成します。Solvは現在市場で最大のBitcoin LST Issuerです。ユーザーはステークトークン(LST)を質押しながら、ビットコインの流動性を保持し、DeFiや他の収益活動に参加することができます。

• ステークプロトコル (Staking Protocols): ユーザーが預けたビットコインを管理し、安全な収益を提供します。Babylon、CoreDao、Botanix、Ethena、GMXなどの統合ステークプロトコルは、ビットコインのステーキング収益源を提供し、ビットコインをPOSネットワークにステークすることで、ユーザーはPOSチェーンの報酬を得ることができます。

• ステーク検証者 (Staking Validators): 例えば Ceffu、Cobo、Fireblocks、Solv Guard などが取引を検証し、ステーク取引の合法性と安全性を確保し、ステークされたビットコインとLSTトークンが対応していることを確認し、検証状況を適時更新します。

• 收益分配者 (Yield Distributors): ステークの収益を透明かつ公正にLSTホルダーに分配し、ユーザーがステークのリターンをタイムリーに取得できるようにします。例えば、Babylon、Pendle、Gauntlet、Antalphaなど。

Solv Protocolは、この4つの重要な役割を統合することにより、Solv Protocolは完全なビットコインステークエコシステムを構築しました。ステークプロトコル、LST発行者、バリデーター、および収益分配者を統合することで、ビットコインメインネットとEVM互換チェーンのシームレスな相互作用を実現し、ユーザーと開発者の両方のステーク実現を簡素化しました。ステークプロトコルは、ビットコインをステークするための収益源を提供し、LST発行者は流動性ステークトークンを発行し、ユーザーがステーク期間中に資産の流動性を維持できるようにします。バリデーターはステーク取引の合法性と安全性を検証し、収益分配者はステークから生じた収益をLST保有者に公開かつ透明に分配する責任を負います。ユーザーにとって、より便利で安全かつ魅力的なステーク体験を提供します。

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ステーク抽象層(SAL)ステーク抽象層

ステーク抽象化レイヤー (SAL) は、ステークパラメータマトリックス (SPM) と相互作用する主要コンポーネントを通じて、安全で効率的なBTC記帳を促進することを目的としたモジュール化アーキテクチャです。SALの主要モジュールには、LST生成モジュール、取引生成モジュール、検証ノード、および収益配分モジュールが含まれており、これらのすべてのモジュールは、取引ルール、検証基準、および収益計算を定義するためにSPMに依存しています。これらのコンポーネントは、BTC記帳とLST発行の安全性、透明性、効率性を確保するフレームワークを共同で構成し、ユーザーが収益を最大化し、記帳プロセスおよびクロスチェーンインタラクションに関連するリスクを最小限に抑えることを可能にします。

ステーク パラメータマトリックス(SPM): SPMモジュールの役割は、BTCのステークに関するさまざまな設定とパラメータを標準化することです。SPMは開発者にとって、BTCのステークシーンを自分のアプリケーションに統合するための簡単で標準的なルールを提供し、複雑なシステムをゼロから設計する必要がないようにします。

LST生成モジュール: LST生成モジュールの役割は、クロスチェーン流動性ステークToken(LST)の発行を簡素化することです。クロスチェーンのステークToken発行プロセスは標準化され、自動化されており、ユーザーは複雑なクロスチェーン操作に手動で参加する必要がありません。このモジュールは、LST発行者が流動性ステークTokenを迅速かつ便利に発行し、これらのTokenをユーザーに配布できるようにします。

取引生成モジュール: 取引生成モジュールの役割は、自動的にBTCステーク取引を生成し、ブロードキャストすることです。簡単に言うと、このモジュールの作業は、自動的にステーク取引を作成し、BTCメインネットに送信することです。以前はユーザーが手動で多くのステップを操作する必要がありましたが、今ではこのモジュールがユーザーの大部分の作業を自動的に行い、ステークプロセスをより簡単にします。

バリデーションノード: リアルタイムでステーク取引の合法性と安全性を検証します。バリデーションノードの役割は、すべてのステーク取引が合法であり安全であることを保証することです。ユーザーがステークを行う際、これらのノードは取引の正確性を確認し、問題がないことを確認してから取引を承認します。

収益分配モジュール: ステーク報酬をLST保有者に正しくマッピングする責任があります。ユーザーがステークを通じて収益を得ると、収益分配モジュールはこれらの収益をユーザーのLST Tokenに正しく配分する責任を負います。ユーザーは保有しているLST Tokenの割合に応じて、相応のステーク収益を得ることができます。

以上のように、SALはステークの抽象レイヤーとして、複数のステーク参加者(、ビットコインのステーク提供者、収益獲得、DeFiシーンの解放)を統合する特徴を持ち、これらの複雑なプロセスを標準化されたモジュールとして抽象化して封装しています。これにより、開発者はビットコインのステーク機能を自分のアプリケーションに迅速に統合でき、ユーザーは包括的な方法でステークを開始することが可能になります。SALはステークの実装を簡素化し、より多くのdAppの採用を促進しています。たとえば、DeFiアプリケーションやウォレットアプリケーションは、SALを統合するだけでユーザーにさまざまなステークオプションを提供できます。しかし、ビットコイン自体はステークをサポートしていないため、すべての第三者のステークは一定のセキュリティリスクを伴う可能性があり、SALも例外ではありません。SALはステーク関連のソリューションを統合しているため、統合の背後にある技術的な複雑さと互換性が新たなセキュリティリスクをもたらす可能性もあります。したがって、SALは運用の健全性とセキュリティに関連する課題を継続的に解決する必要があります。

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他のBTCFiプロジェクトに対する利点

Solv ProtocolはBTCFi分野のLSTプロジェクトとして、市場にはBedrock、Lombard、Lorenzo、Pell Network、PumpBTC、Stakestoneなど、同質化の高い多くのプロジェクトがあります。それぞれはSolv Protocolと高い類似性を持っていますが、Solv ProtocolがSALを導入した後、BTCの流動性の統合に注力し始めたことで、他のプロジェクトに比べて大きな利点を持っています。

セキュリティ保障

Solv Protocolは、活発な検証サービス(AVS)を統合することで、ステーク取引の安全性を確保します。AVSシステムは、目標アドレス、スクリプトハッシュ、ステーク期間など、ステーク取引の各段階を包括的に監視し、取引の有効性と安全性を確保します。これにより、エラーや悪意のある行動を回避します。この包括的な監視と検証メカニズムは、ユーザーのステーク取引に信頼できる保証を提供します。

プロセスの最適化

Solv ProtocolはBTCの流動性を統合しながら、プロジェクトのステークプロセスを最適化し、ユーザーがより便利にステーク操作を行えるようにしました。ユーザーはビットコインをプラットフォームに預けるだけで、他のチェーン上の操作を行う必要はありません。これにより、ユーザーの安全が確保されると同時に、ユーザーのステーク効率が向上し、そこから利益を得ることができます。

全チェーン収益アグリゲーションプラットフォーム

Solv Protocolは、CeDeFiモデルを採用した全チェーン収益集約プラットフォームであり、CeFiとDeFiを組み合わせて透明な契約管理サービスを提供します。Gnosis Safeのマルチシグ契約アドレスとSolv Vault Guardianを通じて、細かな権限と条件の実行を実現し、資産の安全性と系を確保します。