Você pode ganhar mais do que suas expectativas se respaldar seu investimento com uma análise sólida. O mercado de criptomoedas precisa de análise mais do que índices, ações ou commodities. Você pode pensar que se a ciência do investimento fosse tão simples quanto dominar análises, muitos teriam ganhado bilhões, mas a maioria das pessoas perde dinheiro e apenas um punhado tem sucesso. No entanto, ao fortalecer sua pesquisa com análise fundamental, em combinação com algumas técnicas, você pode ser um dos poucos que saem vitoriosos no mercado de criptomoedas.
Uma Visão Geral da Análise Fundamental
Sempre que você tenta obter informações sobre uma moeda ou token de criptomoeda, a primeira coisa que você encontra são gráficos e linhas de tendência complicadas que o repelem em vez de atraí-lo, pois você se sente perdido para extrair algo deles. Mas esse tipo de dado diz respeito à análise técnica.
A análise fundamental, em contraste, permite que você vá para o valor intrínseco da blockchain. Tem alguns aspectos internos, bem como externos. Os aspectos internos incluem a análise da capitalização de mercado de uma rede, oferta circulante, oferta máxima, tokenomics, carteiras ativas, transações líquidas e velocidade, etc. Também é importante considerar em qual narrativa a moeda está operando. Os fatores externos incluem concorrência de mercado, situação econômica geral, inflação, etc.
Se você estudar primeiro as credenciais da rede e depois passar para os fatores externos, está seguindo uma abordagem de baixo para cima. Por outro lado, se você analisar os fatores externos antes de se concentrar nos aspectos específicos da empresa, essa abordagem é chamada de abordagem de cima para baixo. Ambos esses métodos são amplamente adotados por aqueles que preferem a análise fundamental à análise técnica.
O Propósito da Análise Fundamental
O objetivo da análise fundamental é determinar se a moeda está subvalorizada ou sobrevalorizada. Uma moeda subvalorizada é aquela cujo preço de mercado atual é inferior ao que os fundamentos indicam. Esta situação indica uma oportunidade de compra. Uma moeda sobrevalorizada é o oposto, com o preço de mercado atual superior ao que os indicadores fundamentais sugerem. Essas moedas devem ser evitadas, ou vendidas se você já as comprou.
Análise Fundamental Vs Análise Técnica
Um novo trader ou investidor pode sentir-se indeciso ao enfrentar a escolha entre análise técnica e análise fundamental. Com a ajuda de gráficos e padrões, os analistas técnicos afirmam que previsões de preços futuros são possíveis ao estudar a psicologia das velas. Na verdade, os gráficos são representações da confiança ou hesitação dos investidores. Por exemplo, grandes pavios na parte inferior mostram que os vendedores tentaram despejar o mercado, mas os compradores conseguiram trazê-lo de volta. Se tais pavios coexistem com velas de alto volume, a possibilidade de uma tendência de alta domina. Da mesma forma, altos pavios indicam a superioridade dos vendedores e o início de tendências de baixa ou pelo menos uma queda.
A premissa da análise fundamental é que o preço de mercado atual de uma criptomoeda não é o preço real do ativo. Toma decisões com base no fato de se a moeda está subvalorizada ou sobrevalorizada, como já foi discutido.
Há uma noção chamada Hipótese do Mercado Eficiente (EMH), que afirma que os mercados são inteligentes demais para serem superados por um investidor médio. A análise técnica baseia-se principalmente em ações de preços passadas para prever preços futuros. Mas a EMH afirma que a informação passada é pública e os mercados tendem a superar esse conhecimento. Em resumo, a EMH refuta as alegações da análise técnica, bem como da análise fundamental.
Como resultado da comparação, é seguro afirmar que nenhum dos dois tipos de análise tem uma vantagem superior. Você pode combiná-los para obter melhores resultados.
Indicadores de Análise Fundamental
Relação Valor da Rede para Transações
O NVT é calculado dividindo o valor total da rede pelo volume de transações diário. Suponha que a moeda X e a moeda Y tenham um valor de mercado de $50.000.000. O volume de transações diário da moeda X é de $250.000 e o da moeda Y é de $500.000. O NVT de X é 200 e o de Y, 100. O valor mais baixo mostra que a moeda está subvalorizada e que o preço pode disparar no futuro. Moedas supervalorizadas têm NVT mais alto, indicando uma tendência de queda no futuro.
Endereços Ativos
Quanto mais atividade uma criptomoeda tiver, maior será o número de endereços ativos na blockchain. Embora o número possa ser facilmente manipulado, continua a ser um indicador útil para determinar quão viva está a projeto.
Relação Preço-Custo de Mineração
No POW (Prova de Trabalho) projetos como $BTC, os participantes gastam energia para minerar novos blocos e ganhar a recompensa. Quando dividimos o preço atual de mercado da moeda (CMP) pelo custo de mineração, obtemos um indicador útil chamado Razão Preço-Custo de Mineração. Se esta razão estiver abaixo de 1, os mineradores estão tendo prejuízo, e podemos esperar uma alta em breve. Por outro lado, uma razão mais alta pode indicar eventos de realização de lucro e capitulação em breve, indicando uma queda.
White Paper
A maneira mais importante de descobrir para onde uma moeda pode estar indo no futuro é estudar o white paper. Ele fornece informações sobre o roteiro do projeto e a integridade de sua equipe. O white paper diz quantos casos de uso da moeda existem e qual é o histórico da equipe.
Prós e Contras da Análise Fundamental
Prós
Quando estudamos a história dos principais empresários do mundo, descobrimos que a sua pesquisa rigorosa envolvia estudo intensivo ou experimentação antes do investimento real. A melhor vantagem da Análise Fundamental é que ela se baseia no estudo de informações, que quase qualquer pessoa pode fazer.
Em segundo lugar, a análise fundamental filtra de forma fiável os projetos subvalorizados dos sobrevalorizados. Este processo de filtragem ajuda-o a escolher o destino certo para o seu dinheiro arduamente ganho.
Contras
Uma desvantagem evidente da Análise Fundamental é que a informação sobre um projeto pode ser demasiado pouca ou demasiada. Qualquer pessoa pode estudar os fundamentos, mas nem sempre é fácil decidir em que confiar e em que não confiar.
Além disso, não há garantia de que uma moeda subvalorizada possa valorizar. Existem numerosos exemplos de projetos de criptomoedas que falharam em cumprir o que prometeram nos white papers, mas as pessoas perderam milhões investindo e promovendo a moeda.
Além disso, a análise fundamental é mais adequada para investimento a longo prazo do que para day trading ou scalping, etc.
Conclusão
Em resumo, a análise fundamental é o estudo dos aspectos internos e externos de uma rede cripto para descobrir o seu valor real. Utiliza indicadores diferentes dos usados na análise técnica, mas responde à mesma pergunta: qual pode ser o preço futuro da moeda?
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Análise fundamental – um guia para iniciantes
Introdução
Você pode ganhar mais do que suas expectativas se respaldar seu investimento com uma análise sólida. O mercado de criptomoedas precisa de análise mais do que índices, ações ou commodities. Você pode pensar que se a ciência do investimento fosse tão simples quanto dominar análises, muitos teriam ganhado bilhões, mas a maioria das pessoas perde dinheiro e apenas um punhado tem sucesso. No entanto, ao fortalecer sua pesquisa com análise fundamental, em combinação com algumas técnicas, você pode ser um dos poucos que saem vitoriosos no mercado de criptomoedas.
Uma Visão Geral da Análise Fundamental
Sempre que você tenta obter informações sobre uma moeda ou token de criptomoeda, a primeira coisa que você encontra são gráficos e linhas de tendência complicadas que o repelem em vez de atraí-lo, pois você se sente perdido para extrair algo deles. Mas esse tipo de dado diz respeito à análise técnica.
A análise fundamental, em contraste, permite que você vá para o valor intrínseco da blockchain. Tem alguns aspectos internos, bem como externos. Os aspectos internos incluem a análise da capitalização de mercado de uma rede, oferta circulante, oferta máxima, tokenomics, carteiras ativas, transações líquidas e velocidade, etc. Também é importante considerar em qual narrativa a moeda está operando. Os fatores externos incluem concorrência de mercado, situação econômica geral, inflação, etc.
Se você estudar primeiro as credenciais da rede e depois passar para os fatores externos, está seguindo uma abordagem de baixo para cima. Por outro lado, se você analisar os fatores externos antes de se concentrar nos aspectos específicos da empresa, essa abordagem é chamada de abordagem de cima para baixo. Ambos esses métodos são amplamente adotados por aqueles que preferem a análise fundamental à análise técnica.
O Propósito da Análise Fundamental
O objetivo da análise fundamental é determinar se a moeda está subvalorizada ou sobrevalorizada. Uma moeda subvalorizada é aquela cujo preço de mercado atual é inferior ao que os fundamentos indicam. Esta situação indica uma oportunidade de compra. Uma moeda sobrevalorizada é o oposto, com o preço de mercado atual superior ao que os indicadores fundamentais sugerem. Essas moedas devem ser evitadas, ou vendidas se você já as comprou.
Análise Fundamental Vs Análise Técnica
Um novo trader ou investidor pode sentir-se indeciso ao enfrentar a escolha entre análise técnica e análise fundamental. Com a ajuda de gráficos e padrões, os analistas técnicos afirmam que previsões de preços futuros são possíveis ao estudar a psicologia das velas. Na verdade, os gráficos são representações da confiança ou hesitação dos investidores. Por exemplo, grandes pavios na parte inferior mostram que os vendedores tentaram despejar o mercado, mas os compradores conseguiram trazê-lo de volta. Se tais pavios coexistem com velas de alto volume, a possibilidade de uma tendência de alta domina. Da mesma forma, altos pavios indicam a superioridade dos vendedores e o início de tendências de baixa ou pelo menos uma queda.
A premissa da análise fundamental é que o preço de mercado atual de uma criptomoeda não é o preço real do ativo. Toma decisões com base no fato de se a moeda está subvalorizada ou sobrevalorizada, como já foi discutido.
Há uma noção chamada Hipótese do Mercado Eficiente (EMH), que afirma que os mercados são inteligentes demais para serem superados por um investidor médio. A análise técnica baseia-se principalmente em ações de preços passadas para prever preços futuros. Mas a EMH afirma que a informação passada é pública e os mercados tendem a superar esse conhecimento. Em resumo, a EMH refuta as alegações da análise técnica, bem como da análise fundamental.
Como resultado da comparação, é seguro afirmar que nenhum dos dois tipos de análise tem uma vantagem superior. Você pode combiná-los para obter melhores resultados.
Indicadores de Análise Fundamental
Relação Valor da Rede para Transações
O NVT é calculado dividindo o valor total da rede pelo volume de transações diário. Suponha que a moeda X e a moeda Y tenham um valor de mercado de $50.000.000. O volume de transações diário da moeda X é de $250.000 e o da moeda Y é de $500.000. O NVT de X é 200 e o de Y, 100. O valor mais baixo mostra que a moeda está subvalorizada e que o preço pode disparar no futuro. Moedas supervalorizadas têm NVT mais alto, indicando uma tendência de queda no futuro.
Endereços Ativos
Quanto mais atividade uma criptomoeda tiver, maior será o número de endereços ativos na blockchain. Embora o número possa ser facilmente manipulado, continua a ser um indicador útil para determinar quão viva está a projeto.
Relação Preço-Custo de Mineração
No POW (Prova de Trabalho) projetos como $BTC, os participantes gastam energia para minerar novos blocos e ganhar a recompensa. Quando dividimos o preço atual de mercado da moeda (CMP) pelo custo de mineração, obtemos um indicador útil chamado Razão Preço-Custo de Mineração. Se esta razão estiver abaixo de 1, os mineradores estão tendo prejuízo, e podemos esperar uma alta em breve. Por outro lado, uma razão mais alta pode indicar eventos de realização de lucro e capitulação em breve, indicando uma queda.
White Paper
A maneira mais importante de descobrir para onde uma moeda pode estar indo no futuro é estudar o white paper. Ele fornece informações sobre o roteiro do projeto e a integridade de sua equipe. O white paper diz quantos casos de uso da moeda existem e qual é o histórico da equipe.
Prós e Contras da Análise Fundamental
Prós
Quando estudamos a história dos principais empresários do mundo, descobrimos que a sua pesquisa rigorosa envolvia estudo intensivo ou experimentação antes do investimento real. A melhor vantagem da Análise Fundamental é que ela se baseia no estudo de informações, que quase qualquer pessoa pode fazer.
Em segundo lugar, a análise fundamental filtra de forma fiável os projetos subvalorizados dos sobrevalorizados. Este processo de filtragem ajuda-o a escolher o destino certo para o seu dinheiro arduamente ganho.
Contras
Uma desvantagem evidente da Análise Fundamental é que a informação sobre um projeto pode ser demasiado pouca ou demasiada. Qualquer pessoa pode estudar os fundamentos, mas nem sempre é fácil decidir em que confiar e em que não confiar.
Além disso, não há garantia de que uma moeda subvalorizada possa valorizar. Existem numerosos exemplos de projetos de criptomoedas que falharam em cumprir o que prometeram nos white papers, mas as pessoas perderam milhões investindo e promovendo a moeda.
Além disso, a análise fundamental é mais adequada para investimento a longo prazo do que para day trading ou scalping, etc.
Conclusão
Em resumo, a análise fundamental é o estudo dos aspectos internos e externos de uma rede cripto para descobrir o seu valor real. Utiliza indicadores diferentes dos usados na análise técnica, mas responde à mesma pergunta: qual pode ser o preço futuro da moeda?