Ativos do mundo real em ativos de criptografia estão se destacando

Ativos do mundo real ( RWA ) como uma nova classe de ativos no setor de ativos de criptografia, estão gradualmente despertando atenção. Até maio de 2024, o tamanho do mercado RWA já ultrapassou 6,6 bilhões de dólares, mostrando o forte interesse dos investidores por esse tipo de produto financeiro inovador.

A ascensão dos RWA está intimamente relacionada com a tecnologia blockchain. Através da tokenização, ativos físicos como imóveis, mercadorias e propriedade intelectual podem ser apresentados digitalmente na blockchain. Este processo traz várias vantagens importantes:

1. Divisão da propriedade: ativos originalmente indivisíveis podem ser divididos em unidades menores, permitindo que mais investidores participem.

2. Aumentar a liquidez: A tokenização simplifica o processo de negociação de ativos, prometendo aumentar a liquidez nos mercados tradicionais não líquidos.

3. Transparência e segurança: A tecnologia blockchain garante a segurança e transparência das transações, reduzindo o risco de contraparte.

RWA, uma vez tokenizada e registrada na cadeia, pode servir como uma fonte de rendimento para as finanças descentralizadas (DeFi). Espera-se que até 2030, o mercado de tokenização de ativos atinja 10 trilhões de dólares.

Com o interesse dos investidores a continuar a aumentar, alguns projetos têm a esperança de ocupar uma posição favorável neste processo de crescimento. RWA está gradualmente a tornar-se o núcleo do mercado DeFi, com cada vez mais projetos relacionados a surgir.

Este artigo irá explorar profundamente a Dusk Network, um projeto de infraestrutura focado na conformidade na área de RWA do Web3. Após um longo desenvolvimento, a mainnet da Dusk está prevista para ser lançada no segundo trimestre de 2024, o que marca um marco importante para o projeto.

Visão Geral da Rede

Dusk Network é uma plataforma de blockchain projetada para regulamentação e finanças descentralizadas. Foca na emissão de títulos digitais, visando a automação da conformidade ao mesmo tempo que protege a privacidade dos dados dos usuários. Dusk Network promove transações seguras de RWA na cadeia com a integração da proteção da privacidade e conformidade.

A Dusk Network adota um mecanismo de consenso único, que combina PoS e tecnologia de encriptação de conhecimento zero, para garantir a confidencialidade e a conformidade. A plataforma visa simplificar o mercado regulado eliminando intermediários de altos custos, enquanto ainda cumpre os padrões regulatórios.

Principais características

Solução de blockchain em conformidade A Dusk Network está comprometida em atender às necessidades regulatórias das instituições. É uma blockchain de código aberto, pública e sem permissão, que permite que empresas de todos os tamanhos a utilizem.

Proteção de privacidade integrada Dusk oferece um sistema focado na privacidade, para tokenização, liquidação e compensação de instrumentos financeiros. Eles desenvolveram o protocolo Citadel, que integra um sistema de identidade auto-soberana na blockchain, e também desenvolveram uma versão off-chain chamada Shelter, para KYC privado para instituições. Os usuários podem divulgar informações de forma seletiva e proteger dados.

Contrato inteligente confidencial Dusk é uma das primeiras blockchains com funcionalidade nativa de contratos inteligentes de privacidade, permitindo a criação e emissão de valores mobiliários tokenizados que suportam a privacidade. Isso simplifica as operações comerciais, aumentando a eficiência geral através da auditoria automatizada e da redução de custos administrativos e legais. As instituições também podem aproveitar esses contratos para aplicar financeiramente na rede pública enquanto cumprem com a conformidade.

Tecnologia de prova de conhecimento zero

Dusk utiliza a prova de zero conhecimento (ZKP), permitindo a verificação sem revelar os dados subjacentes. Ao integrar o PLONK - uma tecnologia avançada de encriptação de zero conhecimento, Dusk garante uma forte proteção de privacidade.

Estrutura de concorrência

A Dusk Network é um participante único no campo dos RWA, focando na conformidade regulatória e na proteção da privacidade. Abaixo está uma comparação com os principais concorrentes:

| Concorrente | Principais características | Diferenças em relação ao Dusk | Vantagens do Dusk | |---------|--------|------------|----------| | Plataforma A | Construída sobre o Cosmos SDK; Camada 1; Tokenização de RWA; Sistema de identidade descentralizado; Exchange em conformidade | Maior gama de aplicações; Maior capitalização de mercado | Blockchain com suporte à privacidade; Contratos inteligentes confidenciais | | Plataforma B | Solução de tokenização; Operação em várias blockchains | Não Layer 1; Foco em multi-chain | Enfatiza a privacidade; Busca licença da UE | | Plataforma C | Plataforma de valores digitais; tokenização de blockchain | Integração poderosa em Web2; parceiros conhecidos | Obrigações de alto rendimento; ênfase na privacidade | | Plataforma D | Oferece serviços de privacidade personalizados para dApps; camada de consenso e computação independentes | Implementa privacidade através de diferentes camadas | Privacidade embutida; contratos inteligentes confidenciais | | Plataforma E | Contrato inteligente de proteção de privacidade; construído sobre Cosmos SDK | Medidas de execução de privacidade diferentes | Privacidade embutida; conformidade regulatória | | Plataforma F | Produtos DeFi e de nível institucional; Tokenização de RWA; Produtos financeiros estruturados | Foco principal em DeFi; Produtos estruturados | Blockchain com suporte à privacidade; Contratos inteligentes confidenciais de RWA |

As vantagens do Dusk residem na blockchain com suporte a privacidade, contratos inteligentes confidenciais e conformidade regulatória, o que o torna uma escolha ideal para dApps financeiros e instituições que necessitam de privacidade e conformidade. No entanto, o Dusk também enfrenta algumas desvantagens: menor notoriedade, valor de mercado reduzido e ainda se encontra em estágios iniciais. Além disso, seu foco em privacidade e conformidade regulatória pode limitar sua atratividade para projetos de blockchain e DeFi mais amplos.

Economia de tokens

O token DUSK é o núcleo da Dusk Network, os detalhes são os seguintes:

Indicadores de mercado

• Capitalização de mercado: 2.2072 milhões de dólares ( com base na oferta em circulação e no preço )
• Classificação:271
• Valoração total diluída ( FDV ): 2.3765 milhões de dólares ( com base na oferta total e no preço )
• Classificação: 350
• Oferta em circulação: 4.6962 milhões de DUSK( 46.96% da oferta máxima )
• Fornecimento total: 500 milhões de DUSK
• Fornecimento máximo: 1 bilhão de DUSK, dos quais 500 milhões foram emitidos antes da mainnet, e durante a mainnet, 500 milhões serão distribuídos aos detentores de moeda ao longo de 18-36 meses.
• Próximo desbloqueio: tudo desbloqueado até 11 de abril de 2022

Utilização do token

• Staking e recompensas: bloqueie tokens DUSK para ganhar recompensas e aumentar a segurança da rede
• Taxas de transação e Gas: custos de transação para interações na rede e custos de Gas
• Pagamentos e garantia: usar DUSK para pagamentos na rede e como garantia para a emissão de ativos digitais

Distribuição de tokens

O período de atribuição começa em maio de 2019 e termina em abril de 2022.

Equipa e ecossistema

A equipe da Dusk Network combina expertise técnica e comercial, liderada pelos fundadores Emanuele Francioni, Fulvio Venturelli e Jelle Pol. Eles trazem experiência de instituições e empresas de topo, apoiados por 17 membros da equipe técnica e 9 membros do conselho consultivo.

A Dusk Network arrecadou uma grande quantia de fundos: 1 milhão de dólares na ICO de 2020, 8,08 milhões de dólares na venda privada de 2018, e 1 milhão de dólares na rodada de sementes.

Através da colaboração com uma determinada plataforma, a Dusk Network está a criar a primeira bolsa de valores impulsionada por blockchain na Europa. Esta iniciativa coloca a Dusk numa posição vantajosa no mercado de tokenização digital na Europa, que se espera que atinja 3,7 mil milhões de dólares até 2032.

O mais recente roteiro publicado em setembro de 2023 descreve o plano para o lançamento da mainnet em 2024. Os marcos chave incluem a rede de teste incentivada (ITN) e uma auditoria completa.

Fatores de alta

• A narrativa RWA é forte: grandes instituições demonstram interesse em RWA físicos, destacando seu potencial
• Oportunidades de mercado privado: Dusk combina privacidade e conformidade, ajudando as transações seguras de RWA em cadeia.
• A primeira bolsa de valores de blockchain da Europa: Dusk possui esta posição única
• Suporte multilíngue: Suporta várias linguagens de programação, como Rust, C, C++ e Go
• Incentivo aos desenvolvedores: oferece 15 milhões de DUSK para apoiar o desenvolvimento do ecossistema
• A mainnet está prestes a ser lançada: planeada para ser oficialmente lançada no segundo trimestre de 2024

Fatores de baixa

• Pressão competitiva: algumas plataformas dominam o campo de RWA, podendo continuar a atrair a maior parte da atenção e participação de mercado
• Falta de interesse de fundos institucionais: atualmente, não foi observado um interesse significativo dos fundos institucionais pelo token DUSK.
• Risco estratégico: a focalização em uma posição estreita na infraestrutura de tokenização de ativos tangíveis pode trazer riscos
• Desafios regulatórios: Navegar por estruturas legais complexas para negócios de tokenização em diferentes jurisdições apresenta desafios, e contratos inteligentes confidenciais podem enfrentar obstáculos regulatórios em relação à executabilidade dos contratos e à classificação de ativos.