Энергетический трансфер оплачивает выгодное распределение, поддерживаемое сильным финансовым профилем.
У MLP наблюдается видимый рост, который приближается.
Он торгуется по низкой оценке по сравнению с группой аналогов.
10 акций, которые нам нравятся больше, чем Energy Transfer ›
Энергетический Трансфер (NYSE: ET) является одной из моих крупнейших инвестиционных активов с доходом. Я рад, что у меня более высокая доля в мастер ограниченном партнерстве (MLP) из-за всего того, что оно предлагает таким инвесторам, как я. Вот три причины, по которым я рад держать этого гиганта в области среднесрочных перевозок в этом году.
Выгодный и растущий источник дохода
Моя основная причина владения Energy Transfer заключается в его выгодном распределении. С моей низкой ценой я получаю доходность более 10% от этого MLP, по сравнению с его текущей доходностью более 7%.
Источник изображения: Getty Images. Эта высокодоходная выплата основана на очень устойчивом фундаменте. MLP генерирует очень стабильный денежный поток, поскольку долгосрочные контракты с фиксированной платой и государственно регулируемые тарифные структуры обеспечивают около 90% его годовых доходов. Тем временем он распределяет консервативную часть своего денежного потока между инвесторами. Мидстрим-гигант генерировал 2,3 миллиарда долларов распределяемого денежного потока в первом квартале, что с легкостью покрывает 1,1 миллиарда долларов наличных, которые он распределил среди инвесторов.
Этот избыток свободного денежного потока позволяет Energy Transfer инвестировать в свое расширение, сохраняя при этом сильный финансовый профиль. Его коэффициент задолженности находится в нижней половине целевого диапазона от 4,0 до 4,5, что ставит компанию в сильнейшую финансовую позицию в ее истории.
Эта сильная финансовая позиция также позволяет увеличить распределение. Energy Transfer стремится увеличивать свои выплаты каждый квартал, нацеливаясь на 3% - 5% годовой рост. В прошлом году она увеличила свое распределение более чем на 3%.
Ускорение роста впереди
Энергетический трансфер имеет достаточно средств для дальнейшего увеличения своей высокодоходной выплаты. MLP планирует инвестировать 5 миллиардов долларов в проекты органического расширения в этом году, включая строительство газоперерабатывающих заводов, нового крупномасштабного газопровода и дополнительной экспортной мощности. Эти проекты должны увеличить его денежный поток по мере их запуска в течение следующих двух лет, ускоряя рост прибыли сверх ожидаемых 5% в этом году.
MLP также планирует больше расширений. Например, он разрабатывает большой терминал для экспорта сжиженного природного газа и трубопровод для центра обработки данных на основе ИИ. Катализаторы, такие как растущее производство в Пермиан, спрос на газ в США и растущая глобальная потребность в сжиженных углеводородных газах из США, должны способствовать его дальнейшему расширению.
Энергетический трансфер также увеличивает свою скорость роста за счет стратегических приобретений. Хотя в этом году он не объявил о сделке, его аффилированная компания Sunoco LP покупает Parkland за 9,1 миллиарда долларов, что обеспечит Энергетическому трансферу дополнительный доход. Тем временем сильный финансовый профиль компании предоставляет ей гибкость для продолжения своей стратегии консолидации сектора средних потоков.
Читать далее## Низкая оценка
Финансово сильные компании с видимым ростом прибыли обычно торгуются по премиальной оценке. Однако это не касается Energy Transfer. В настоящее время MLP торгуется примерно по 9-кратной оценке своего предприятия (EV) к EBITDA (доходы до вычета процентов, налогов, амортизации и износа). Это второй самый низкий мультипликатор оценки в группе ее аналогов и значительно ниже среднего значения около 12 раз EV/EBITDA.
Низкая оценка MLP приводит к высокой доходности распределения. Это также предоставляет инвесторам потенциальную возможность для более высокой доходности за счет расширения оценки.
Потенциал роста, дохода и увеличения стоимости
Существует множество причин для восторга по поводу Energy Transfer. MLP выплачивает сильные, растущие дивиденды, поддерживаемые его лучшим финансовым профилем. У него также есть видимый рост впереди. Вдобавок ко всему, он торгуется по выгодной цене. Эти факторы могут привести к сильным общим доходам в 2025 году и позже, что побуждает меня продолжать держать MLP.
Стоит ли сейчас покупать акции Energy Transfer?
Прежде чем покупать акции Energy Transfer, подумайте об этом:
Аналитическая команда Motley Fool Stock Advisor только что определила, что они считают 10 лучших акций для инвесторов на данный момент... и Energy Transfer не вошла в этот список. 10 акций, которые прошли отбор, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.
Подумайте, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали 1 000 долларов на момент нашей рекомендации, у вас было бы 636 628 долларов!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали 1 000 долларов на момент нашей рекомендации, у вас было бы 1 063 471 доллар!*
Теперь стоит отметить, что общая средняя доходность Stock Advisor составляет 1 041% — что значительно превышает 183% для S&P 500. Не пропустите последний список из 10 лучших, доступный при присоединении к Stock Advisor.
Посмотрите 10 акций »
*Возврат акций советника по состоянию на 28 июля 2025 года
Мэтт ДиЛалло имеет позиции в Energy Transfer. Motley Fool не имеет позиции в акциях, упомянутых в статье. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.
3 причины, по которым я рад акции Energy Transfer в 2025 году, изначально были опубликованы The Motley Fool
Показать комментарии
Посмотреть Оригинал
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
3 причины, почему я взволнован акциями Energy Transfer в 2025 году
Ключевые моменты
Энергетический Трансфер (NYSE: ET) является одной из моих крупнейших инвестиционных активов с доходом. Я рад, что у меня более высокая доля в мастер ограниченном партнерстве (MLP) из-за всего того, что оно предлагает таким инвесторам, как я. Вот три причины, по которым я рад держать этого гиганта в области среднесрочных перевозок в этом году.
Выгодный и растущий источник дохода
Моя основная причина владения Energy Transfer заключается в его выгодном распределении. С моей низкой ценой я получаю доходность более 10% от этого MLP, по сравнению с его текущей доходностью более 7%.
Источник изображения: Getty Images. Эта высокодоходная выплата основана на очень устойчивом фундаменте. MLP генерирует очень стабильный денежный поток, поскольку долгосрочные контракты с фиксированной платой и государственно регулируемые тарифные структуры обеспечивают около 90% его годовых доходов. Тем временем он распределяет консервативную часть своего денежного потока между инвесторами. Мидстрим-гигант генерировал 2,3 миллиарда долларов распределяемого денежного потока в первом квартале, что с легкостью покрывает 1,1 миллиарда долларов наличных, которые он распределил среди инвесторов.
Этот избыток свободного денежного потока позволяет Energy Transfer инвестировать в свое расширение, сохраняя при этом сильный финансовый профиль. Его коэффициент задолженности находится в нижней половине целевого диапазона от 4,0 до 4,5, что ставит компанию в сильнейшую финансовую позицию в ее истории.
Эта сильная финансовая позиция также позволяет увеличить распределение. Energy Transfer стремится увеличивать свои выплаты каждый квартал, нацеливаясь на 3% - 5% годовой рост. В прошлом году она увеличила свое распределение более чем на 3%.
Ускорение роста впереди
Энергетический трансфер имеет достаточно средств для дальнейшего увеличения своей высокодоходной выплаты. MLP планирует инвестировать 5 миллиардов долларов в проекты органического расширения в этом году, включая строительство газоперерабатывающих заводов, нового крупномасштабного газопровода и дополнительной экспортной мощности. Эти проекты должны увеличить его денежный поток по мере их запуска в течение следующих двух лет, ускоряя рост прибыли сверх ожидаемых 5% в этом году.
MLP также планирует больше расширений. Например, он разрабатывает большой терминал для экспорта сжиженного природного газа и трубопровод для центра обработки данных на основе ИИ. Катализаторы, такие как растущее производство в Пермиан, спрос на газ в США и растущая глобальная потребность в сжиженных углеводородных газах из США, должны способствовать его дальнейшему расширению.
Энергетический трансфер также увеличивает свою скорость роста за счет стратегических приобретений. Хотя в этом году он не объявил о сделке, его аффилированная компания Sunoco LP покупает Parkland за 9,1 миллиарда долларов, что обеспечит Энергетическому трансферу дополнительный доход. Тем временем сильный финансовый профиль компании предоставляет ей гибкость для продолжения своей стратегии консолидации сектора средних потоков.
Читать далее## Низкая оценка
Финансово сильные компании с видимым ростом прибыли обычно торгуются по премиальной оценке. Однако это не касается Energy Transfer. В настоящее время MLP торгуется примерно по 9-кратной оценке своего предприятия (EV) к EBITDA (доходы до вычета процентов, налогов, амортизации и износа). Это второй самый низкий мультипликатор оценки в группе ее аналогов и значительно ниже среднего значения около 12 раз EV/EBITDA.
Низкая оценка MLP приводит к высокой доходности распределения. Это также предоставляет инвесторам потенциальную возможность для более высокой доходности за счет расширения оценки.
Потенциал роста, дохода и увеличения стоимости
Существует множество причин для восторга по поводу Energy Transfer. MLP выплачивает сильные, растущие дивиденды, поддерживаемые его лучшим финансовым профилем. У него также есть видимый рост впереди. Вдобавок ко всему, он торгуется по выгодной цене. Эти факторы могут привести к сильным общим доходам в 2025 году и позже, что побуждает меня продолжать держать MLP.
Стоит ли сейчас покупать акции Energy Transfer?
Прежде чем покупать акции Energy Transfer, подумайте об этом:
Аналитическая команда Motley Fool Stock Advisor только что определила, что они считают 10 лучших акций для инвесторов на данный момент... и Energy Transfer не вошла в этот список. 10 акций, которые прошли отбор, могут принести огромные доходы в ближайшие годы.
Подумайте, когда Netflix попал в этот список 17 декабря 2004 года... если бы вы инвестировали 1 000 долларов на момент нашей рекомендации, у вас было бы 636 628 долларов!* Или когда Nvidia попала в этот список 15 апреля 2005 года... если бы вы инвестировали 1 000 долларов на момент нашей рекомендации, у вас было бы 1 063 471 доллар!*
Теперь стоит отметить, что общая средняя доходность Stock Advisor составляет 1 041% — что значительно превышает 183% для S&P 500. Не пропустите последний список из 10 лучших, доступный при присоединении к Stock Advisor.
Посмотрите 10 акций »
*Возврат акций советника по состоянию на 28 июля 2025 года
Мэтт ДиЛалло имеет позиции в Energy Transfer. Motley Fool не имеет позиции в акциях, упомянутых в статье. У Motley Fool есть политика раскрытия информации.
3 причины, по которым я рад акции Energy Transfer в 2025 году, изначально были опубликованы The Motley Fool
Показать комментарии