Energy Transfer trả một khoản phân phối hấp dẫn được hỗ trợ bởi một hồ sơ tài chính mạnh.
MLP có sự tăng trưởng rõ ràng đang đến.
Nó giao dịch với mức định giá thấp so với nhóm đồng nghiệp của nó.
10 cổ phiếu mà chúng tôi thích hơn Energy Transfer ›
Chuyển giao năng lượng (NYSE: ET) là một trong những khoản đầu tư thu nhập lớn nhất của tôi. Tôi rất vui khi có một tỷ lệ cao hơn vào quan hệ đối tác hạn chế chính (MLP) vì tất cả những gì nó mang lại cho các nhà đầu tư như tôi. Dưới đây là ba lý do tôi hào hứng nắm giữ gã khổng lồ trung lưu này trong năm nay.
Một nguồn thu nhập sinh lợi và đang phát triển
Lý do chính của tôi khi sở hữu Energy Transfer là khoản phân phối hấp dẫn của nó. Với chi phí đầu vào thấp, tôi thu được lợi suất hơn 10% trên MLP này, so với lợi suất hiện tại của nó là hơn 7%.
Nguồn hình ảnh: Getty Images. Khoản thanh toán lãi suất cao đó được xây dựng trên một nền tảng rất bền vững. MLP tạo ra dòng tiền ổn định khi các hợp đồng dài hạn và cấu trúc tỷ lệ do chính phủ quy định cung cấp khoảng 90% thu nhập hàng năm của nó. Trong khi đó, nó phân phối một phần khiêm tốn của dòng tiền tới các nhà đầu tư. Gã khổng lồ trung nguồn đã tạo ra 2,3 tỷ đô la dòng tiền phân phối trong quý đầu tiên, dễ dàng trang trải cho 1,1 tỷ đô la tiền mặt mà nó phân phối cho các nhà đầu tư.
Dòng tiền tự do dư thừa đó cho phép Energy Transfer đầu tư vào sự mở rộng của mình trong khi duy trì một hồ sơ tài chính mạnh mẽ. Tỷ lệ đòn bẩy của công ty nằm trong nửa dưới của khoảng mục tiêu từ 4.0 đến 4.5, đưa công ty vào vị trí tài chính mạnh nhất trong lịch sử của mình.
Vị thế tài chính mạnh mẽ này cũng cho phép nó tăng cường phân phối. Energy Transfer hướng tới việc tăng khoản thanh toán mỗi quý, với mục tiêu tăng trưởng hàng năm từ 3% đến 5%. Nó đã tăng cường phân phối của mình hơn 3% trong năm qua.
Tăng tốc độ phát triển phía trước
Energy Transfer có đủ nhiên liệu để tiếp tục tăng cường khoản thanh toán lợi tức cao. MLP dự định đầu tư 5 tỷ đô la vào các dự án mở rộng hữu cơ trong năm nay, bao gồm việc xây dựng các nhà máy chế biến khí, một đường ống khí quy mô lớn mới và khả năng xuất khẩu bổ sung. Những dự án này sẽ làm tăng dòng tiền của công ty khi chúng được khởi động trong hai năm tới, gia tăng tốc độ tăng trưởng lợi nhuận vượt ngoài mức 5% dự kiến trong năm nay.
MLP cũng có nhiều mở rộng hơn nữa được lên kế hoạch. Ví dụ, họ đang phát triển một nhà ga xuất khẩu LNG lớn và một đường ống cho trung tâm dữ liệu AI. Các yếu tố thúc đẩy như sản lượng Permian ngày càng tăng, nhu cầu khí gas của Mỹ và nhu cầu ngày càng tăng toàn cầu về chất lỏng khí tự nhiên của Mỹ sẽ giúp thúc đẩy sự mở rộng liên tục của nó.
Energy Transfer cũng thúc đẩy tỷ lệ tăng trưởng của mình thông qua các thương vụ mua lại chiến lược. Mặc dù năm nay họ chưa công bố thỏa thuận nào, nhưng công ty liên kết của họ, Sunoco LP, đang mua Parkland với một thỏa thuận trị giá 9,1 tỷ đô la, điều này sẽ mang lại cho Energy Transfer thu nhập bổ sung. Trong khi đó, hồ sơ tài chính mạnh mẽ của công ty cung cấp cho họ sự linh hoạt để tiếp tục chiến lược hợp nhất trong lĩnh vực trung lưu.
Đọc thêm## Một mức định giá thấp
Các công ty tài chính mạnh với sự tăng trưởng lợi nhuận rõ ràng thường giao dịch với mức định giá cao. Tuy nhiên, điều này không đúng với Energy Transfer. MLP hiện đang giao dịch ở khoảng 9 lần giá trị doanh nghiệp (EV) so với EBITDA (lợi nhuận trước lãi suất, thuế, khấu hao và khấu trừ). Đây là hệ số định giá thấp thứ hai trong nhóm đồng nghiệp của nó và thấp hơn nhiều so với mức trung bình khoảng 12 lần EV/EBITDA.
Việc định giá thấp của MLP thúc đẩy lợi suất phân phối cao của nó. Nó cũng cung cấp cho các nhà đầu tư tiềm năng có khả năng sinh lợi cao hơn thông qua việc mở rộng định giá.
Tiềm năng tăng trưởng, thu nhập và giá trị thúc đẩy
Có nhiều lý do để phấn khởi về Energy Transfer. MLP trả một khoản phân phối mạnh mẽ, đang tăng trưởng được hỗ trợ bởi hồ sơ tài chính tốt nhất từ trước đến nay. Nó cũng có tiềm năng tăng trưởng rõ ràng phía trước. Để thêm phần hấp dẫn, nó giao dịch với mức giá hời. Những yếu tố này có thể thúc đẩy lợi nhuận tổng thể mạnh mẽ trong năm 2025 và xa hơn nữa, khiến tôi hào hứng tiếp tục nắm giữ MLP.
Bạn có nên mua cổ phiếu của Energy Transfer ngay bây giờ không?
Trước khi bạn mua cổ phiếu của Energy Transfer, hãy xem xét điều này:
Đội ngũ phân tích của Motley Fool Stock Advisor vừa xác định những gì họ tin là 10 cổ phiếu tốt nhất mà các nhà đầu tư nên mua ngay bây giờ… và Energy Transfer không nằm trong số đó. 10 cổ phiếu đã được chọn có thể mang lại lợi nhuận khổng lồ trong những năm tới.
Xem xét khi Netflix tạo danh sách này vào ngày 17 tháng 12, 2004... nếu bạn đầu tư 1.000 đô la vào thời điểm chúng tôi khuyến nghị, bạn sẽ có 636.628 đô la!* Hoặc khi Nvidia tạo danh sách này vào ngày 15 tháng 4, 2005... nếu bạn đầu tư 1.000 đô la vào thời điểm chúng tôi khuyến nghị, bạn sẽ có 1.063.471 đô la!*
Hiện tại, đáng chú ý là tổng lợi nhuận trung bình của Stock Advisor là 1,041% — một sự vượt trội vượt qua thị trường so với 183% của S&P 500. Đừng bỏ lỡ danh sách 10 hàng đầu mới nhất, có sẵn khi bạn tham gia Stock Advisor.
Xem 10 cổ phiếu »
*Lợi suất của Stock Advisor tính đến ngày 28 tháng 7 năm 2025
Matt DiLallo có vị trí trong Energy Transfer. The Motley Fool không có vị trí trong bất kỳ cổ phiếu nào được đề cập. The Motley Fool có chính sách công bố.
3 Lý do tôi háo hức về cổ phiếu Energy Transfer vào năm 2025 được xuất bản lần đầu bởi The Motley Fool
Hiển thị bình luận
Xem bản gốc
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
3 Lý do tôi hào hứng với cổ phiếu Energy Transfer vào năm 2025
Điểm chính
Chuyển giao năng lượng (NYSE: ET) là một trong những khoản đầu tư thu nhập lớn nhất của tôi. Tôi rất vui khi có một tỷ lệ cao hơn vào quan hệ đối tác hạn chế chính (MLP) vì tất cả những gì nó mang lại cho các nhà đầu tư như tôi. Dưới đây là ba lý do tôi hào hứng nắm giữ gã khổng lồ trung lưu này trong năm nay.
Một nguồn thu nhập sinh lợi và đang phát triển
Lý do chính của tôi khi sở hữu Energy Transfer là khoản phân phối hấp dẫn của nó. Với chi phí đầu vào thấp, tôi thu được lợi suất hơn 10% trên MLP này, so với lợi suất hiện tại của nó là hơn 7%.
Nguồn hình ảnh: Getty Images. Khoản thanh toán lãi suất cao đó được xây dựng trên một nền tảng rất bền vững. MLP tạo ra dòng tiền ổn định khi các hợp đồng dài hạn và cấu trúc tỷ lệ do chính phủ quy định cung cấp khoảng 90% thu nhập hàng năm của nó. Trong khi đó, nó phân phối một phần khiêm tốn của dòng tiền tới các nhà đầu tư. Gã khổng lồ trung nguồn đã tạo ra 2,3 tỷ đô la dòng tiền phân phối trong quý đầu tiên, dễ dàng trang trải cho 1,1 tỷ đô la tiền mặt mà nó phân phối cho các nhà đầu tư.
Dòng tiền tự do dư thừa đó cho phép Energy Transfer đầu tư vào sự mở rộng của mình trong khi duy trì một hồ sơ tài chính mạnh mẽ. Tỷ lệ đòn bẩy của công ty nằm trong nửa dưới của khoảng mục tiêu từ 4.0 đến 4.5, đưa công ty vào vị trí tài chính mạnh nhất trong lịch sử của mình.
Vị thế tài chính mạnh mẽ này cũng cho phép nó tăng cường phân phối. Energy Transfer hướng tới việc tăng khoản thanh toán mỗi quý, với mục tiêu tăng trưởng hàng năm từ 3% đến 5%. Nó đã tăng cường phân phối của mình hơn 3% trong năm qua.
Tăng tốc độ phát triển phía trước
Energy Transfer có đủ nhiên liệu để tiếp tục tăng cường khoản thanh toán lợi tức cao. MLP dự định đầu tư 5 tỷ đô la vào các dự án mở rộng hữu cơ trong năm nay, bao gồm việc xây dựng các nhà máy chế biến khí, một đường ống khí quy mô lớn mới và khả năng xuất khẩu bổ sung. Những dự án này sẽ làm tăng dòng tiền của công ty khi chúng được khởi động trong hai năm tới, gia tăng tốc độ tăng trưởng lợi nhuận vượt ngoài mức 5% dự kiến trong năm nay.
MLP cũng có nhiều mở rộng hơn nữa được lên kế hoạch. Ví dụ, họ đang phát triển một nhà ga xuất khẩu LNG lớn và một đường ống cho trung tâm dữ liệu AI. Các yếu tố thúc đẩy như sản lượng Permian ngày càng tăng, nhu cầu khí gas của Mỹ và nhu cầu ngày càng tăng toàn cầu về chất lỏng khí tự nhiên của Mỹ sẽ giúp thúc đẩy sự mở rộng liên tục của nó.
Energy Transfer cũng thúc đẩy tỷ lệ tăng trưởng của mình thông qua các thương vụ mua lại chiến lược. Mặc dù năm nay họ chưa công bố thỏa thuận nào, nhưng công ty liên kết của họ, Sunoco LP, đang mua Parkland với một thỏa thuận trị giá 9,1 tỷ đô la, điều này sẽ mang lại cho Energy Transfer thu nhập bổ sung. Trong khi đó, hồ sơ tài chính mạnh mẽ của công ty cung cấp cho họ sự linh hoạt để tiếp tục chiến lược hợp nhất trong lĩnh vực trung lưu.
Đọc thêm## Một mức định giá thấp
Các công ty tài chính mạnh với sự tăng trưởng lợi nhuận rõ ràng thường giao dịch với mức định giá cao. Tuy nhiên, điều này không đúng với Energy Transfer. MLP hiện đang giao dịch ở khoảng 9 lần giá trị doanh nghiệp (EV) so với EBITDA (lợi nhuận trước lãi suất, thuế, khấu hao và khấu trừ). Đây là hệ số định giá thấp thứ hai trong nhóm đồng nghiệp của nó và thấp hơn nhiều so với mức trung bình khoảng 12 lần EV/EBITDA.
Việc định giá thấp của MLP thúc đẩy lợi suất phân phối cao của nó. Nó cũng cung cấp cho các nhà đầu tư tiềm năng có khả năng sinh lợi cao hơn thông qua việc mở rộng định giá.
Tiềm năng tăng trưởng, thu nhập và giá trị thúc đẩy
Có nhiều lý do để phấn khởi về Energy Transfer. MLP trả một khoản phân phối mạnh mẽ, đang tăng trưởng được hỗ trợ bởi hồ sơ tài chính tốt nhất từ trước đến nay. Nó cũng có tiềm năng tăng trưởng rõ ràng phía trước. Để thêm phần hấp dẫn, nó giao dịch với mức giá hời. Những yếu tố này có thể thúc đẩy lợi nhuận tổng thể mạnh mẽ trong năm 2025 và xa hơn nữa, khiến tôi hào hứng tiếp tục nắm giữ MLP.
Bạn có nên mua cổ phiếu của Energy Transfer ngay bây giờ không?
Trước khi bạn mua cổ phiếu của Energy Transfer, hãy xem xét điều này:
Đội ngũ phân tích của Motley Fool Stock Advisor vừa xác định những gì họ tin là 10 cổ phiếu tốt nhất mà các nhà đầu tư nên mua ngay bây giờ… và Energy Transfer không nằm trong số đó. 10 cổ phiếu đã được chọn có thể mang lại lợi nhuận khổng lồ trong những năm tới.
Xem xét khi Netflix tạo danh sách này vào ngày 17 tháng 12, 2004... nếu bạn đầu tư 1.000 đô la vào thời điểm chúng tôi khuyến nghị, bạn sẽ có 636.628 đô la!* Hoặc khi Nvidia tạo danh sách này vào ngày 15 tháng 4, 2005... nếu bạn đầu tư 1.000 đô la vào thời điểm chúng tôi khuyến nghị, bạn sẽ có 1.063.471 đô la!*
Hiện tại, đáng chú ý là tổng lợi nhuận trung bình của Stock Advisor là 1,041% — một sự vượt trội vượt qua thị trường so với 183% của S&P 500. Đừng bỏ lỡ danh sách 10 hàng đầu mới nhất, có sẵn khi bạn tham gia Stock Advisor.
Xem 10 cổ phiếu »
*Lợi suất của Stock Advisor tính đến ngày 28 tháng 7 năm 2025
Matt DiLallo có vị trí trong Energy Transfer. The Motley Fool không có vị trí trong bất kỳ cổ phiếu nào được đề cập. The Motley Fool có chính sách công bố.
3 Lý do tôi háo hức về cổ phiếu Energy Transfer vào năm 2025 được xuất bản lần đầu bởi The Motley Fool
Hiển thị bình luận