新加坡金融服務與市場法即將生效，數字資產行業面臨嚴格監管

隨着2025年6月30日的臨近，新加坡金融服務與市場法（FSMA）即將正式實施，爲數字資產行業設立嚴格規範。新加坡金融管理局（MAS）旨在維護該國作爲全球金融中心的聲譽，對數字代幣服務提供商（DTSP）實施嚴格監管。

FSMA涵蓋了數字代幣的交易、轉帳、兌換、托管和諮詢等服務。由於這些服務通常通過線上跨境方式進行，容易被不法分子利用進行洗錢或資助恐怖主義活動。DTSP指在新加坡設有辦公室或註冊公司，但主要在海外提供數字代幣服務的個人或企業。盡管這些服務與新加坡本地聯繫較少，但一旦出現問題，可能會損害新加坡的聲譽。因此，MAS決定實施嚴格監管，要求DTSP必須獲得執照，並遵守高標準的合規要求。

近日，MAS對業界反饋進行了詳細回應，解答了許多關鍵問題：

1. 執照申請要求：MAS表示只在極少數情況下發放DTSP執照，申請者需具備合理的商業模式、符合國際監管標準，且公司結構無問題。重要的是，2025年6月30日起，未獲得執照的DTSP必須停止海外服務，否則將違法。

2. 執照費用和資本要求：執照申請費和年度費均爲1萬新元，固定不變。此外，申請者需準備25萬新元的資本，以證明有能力在新加坡長期發展。

3. 客戶盡職調查（CDD）：獲得執照後，DTSP需對現有客戶重新進行CDD，包括身分核實和資金來源調查。完成時間將根據客戶風險程度由MAS決定。

4. 技術風險和網路安全：DTSP需確保IT系統穩定，保護客戶數據，並在重大事件發生後1小時內向MAS報告。此外，還需採取多項網路安全措施，如帳戶保護、系統補丁更新、防火牆和防病毒軟件的使用，以及多因素認證等。

5. 行爲和披露要求：DTSP需記錄交易、發放收據、公示匯率和費用，並設定固定營業時間以便客戶聯繫。同時，還需發布風險警示，提醒客戶可能存在的虧損風險。

6. 合規指引：MAS將爲DTSP提供通用的金融指引，涉及適當人選、技術風險、業務連續性和外包等方面。未來可能會發布DTSP專屬的常見問題解答（FAQs）。

對於已獲得其他相關牌照或豁免的機構，FSMA仍提出了更高的合規要求，包括更嚴格的技術風險管理、年度審計報告提交、更高的反洗錢和反恐怖融資（AML/CFT）要求，以及重大安全事件的快速上報等。

面對即將實施的FSMA，業內人士建議企業立即採取行動：

1. 進行自查，確認業務是否需要申請執照，並及時準備申請或制定退出計劃。
2. 投入資金升級系統、培訓員工，確保滿足CDD、技術安全和信息披露等各項要求。
3. 主動與MAS溝通，明確時間表和具體要求。
4. 密切關注MAS後續發布的指引和FAQs。

新加坡FSMA的實施將對數字資產行業產生深遠影響，企業需要認真評估自身情況，制定合適的應對策略，以在新的監管環境下實現合規經營和可持續發展。